Vous savez sans doute déjà que la pandémie de COVID-19 a plongé le Canada dans une récession. Mais que se passe-t-il vraiment lors d’une crise économique? À quoi faut-il s’attendre? Voici un portrait de la situation.

Qu’est-ce qu’une récession?

Les économistes utilisent différentes méthodes pour déterminer si nous sommes en récession. La plus populaire est la mesure de l’activité économique, qui consiste à vérifier si le produit intérieur brut (PIB)* s’est replié durant six mois ou durant deux trimestres consécutifs.

Si l’on se fie à cette mesure, le Canada serait entré en récession au premier trimestre de 2020.

* Le PIB correspond à la valeur marchande totale de tous les biens et services produits au cours d’une période donnée. (La mesure est habituellement prise sur un an).

Les récessions entraînent une hausse du taux de chômage. Les pertes d’emplois riment avec une perte de revenu et une diminution des dépenses. La croissance des entreprises ralentit, ou devient même négative dans certains cas.

Qu’est-ce qui cause une récession?

Plusieurs facteurs peuvent contribuer au déclin du PIB. En voici quelques exemples :

  • Une hausse des taux d’intérêt, ce qui fait gonfler la facture des entreprises qui empruntent pour stimuler leur croissance.
  • Une baisse de la confiance des consommateurs causée par des événements négatifs (comme la COVID-19). Les consommateurs sont portés à suspendre leurs dépenses.
  • Une crise financière, comme une chute des cours boursiers.
  • Les guerres commerciales à l’échelle mondiale.
  • Une réduction des dépenses publiques.
  • Une perturbation soudaine de l’offre ou de la demande des produits de base comme le pétrole, ce qui risque de faire exploser les prix.

La récession actuelle est principalement le résultat de la pandémie de COVID-19.

Pour limiter la propagation du virus, les gouvernements du monde entier ont demandé la fermeture des entreprises non essentielles et sommé la population de rester à la maison. Ces mesures se sont soldées par des pertes d’emploi, des interdictions de voyager et une perturbation des chaînes d’approvisionnement. Résultat : la cadence générale des affaires courantes s’est engourdie.

Récession et dépression économique : quelle est la différence?

Une dépression est une forme grave de crise économique et dure beaucoup plus longtemps qu’une récession. Elle entraîne une baisse des dépenses des consommateurs et s’accompagne des conséquences suivantes (en comparaison d’une récession) :

  • Un taux de chômage plus élevé.
  • Une baisse beaucoup plus importante de la production industrielle.
  • Un nombre supérieur d’entreprises faisant naufrage (faillites).

Les récessions durent en moyenne 11 mois, tandis qu’une dépression peut perdurer plusieurs années. Par exemple, la Grande Dépression de 1929 a duré trois ans et demi, tandis que la débâcle de 2008 a duré 18 mois.

Actuellement, l’économie mondiale semble être frappée d’une récession, et non d’une dépression.

La reprise économique est-elle pour bientôt?

Personne ne sait combien de temps la récession de 2020 durera. Une chose est sûre, nous commençons à voir certains signes encourageants :

  • Les commerces commencent à rouvrir leurs portes.
  • Les marchés financiers s’apprêtent à rebondir.
  • Les gouvernements mettent en place de vastes mesures de relance économique*.

* Les mesures de relance économique sont des actions que pose le gouvernement pour stimuler l’activité économique. Ces actions peuvent comprendre l’augmentation des dépenses publiques et les réductions d’impôt.

À quoi devez-vous vous attendre?

Une récession peut toucher tout le monde, les riches comme les pauvres. Certains ont peut-être perdu leur emploi en raison de la COVID-19. D’autres auront subi une perte de revenu à la suite des mesures de confinement.

Pour beaucoup de gens, il peut être difficile de payer ses factures ou de mettre de l’argent de côté. Certains risquent de s’endetter pour effectuer les paiements nécessaires. En outre, le ralentissement des marchés financiers peut avoir des répercussions sur vos placements.

Durant cette période difficile, il est important de se rappeler que les récessions sont généralement de courte durée. L’économie finit toujours par se rétablir.

Garder ses finances sur la bonne voie durant une récession

Bien que nul n’échappe aux effets de la récession, vous pouvez tout de même protéger vos finances. Voici quelques conseils pour vous aider à traverser la tempête :

1. Utiliser un fonds d’urgence plutôt que les services de crédit

Les urgences financières frappent souvent sans prévenir. Vous pouvez cependant vous y préparer en constituant un fonds d’urgence pour les périodes difficiles.

Avez-vous un fonds d’urgence qui vous permettra de couvrir certains de vos frais courants? Si c’est le cas, n’hésitez pas à y recourir pour pallier une baisse de revenu temporaire. Cette solution est beaucoup plus intéressante qu’une carte de crédit à taux d’intérêt élevé, car vous ne risquez pas de vous enfoncer davantage dans les dettes. L’argent que vous retirez de votre fonds d’urgence peut être remboursé quand bon vous semble.

Vous n’avez pas de fonds d’urgence? Il n’est jamais trop tard pour en bâtir un en suivant quelques étapes toutes simples. Commencez par faire un examen réaliste de vos dépenses actuelles et déterminer combien vous pouvez mettre de côté. Même si ce n’est que 5 ou 10 $ par semaine, pas de souci, c’est un bon début! Vous n’avez qu’à choisir un montant fixe à mettre de côté chaque semaine ou chaque mois. Programmez ensuite des virements automatiques votre compte-chèques vers un compte épargne. Jetez-y un œil régulièrement et augmentez le montant des mises de côté quand vous le pouvez.

2. Prévoir un budget ou évaluer son budget actuel

Créer un budget est un excellent moyen de voir où va votre argent et de vous assurer qu’il est bien géré. Si vous avez déjà bouclé votre budget, prenez le temps d’examiner vos dépenses.

Commencez par dresser la liste de vos dépenses mensuelles, puis réfléchissez à ce dont vous avez réellement besoin. Vous pourriez par exemple, vous rendre compte que vous avez des abonnements inutilisés que vous pourriez annuler. Ces nouvelles économies pourront ensuite être injectées entièrement ou en partie dans votre fonds d’urgence.

Ensuite, voyez si vous pourriez reporter le paiement de certains frais courants. Beaucoup d’institutions financières, de créanciers et de prêteurs hypothécaires proposent des mesures d’allègement à leurs clients qui ont subi des répercussions financières en raison de la COVID-19. Appelez-les pour voir s’ils offrent des programmes d’aide ou des options de paiements qui pourraient vous aider.

Vous avez besoin d’aide pour constituer votre budget? Parlez avec un conseiller pour tout savoir sur la façon de se faire un budget et de le respecter.

  • Utilisez notre calculateur de budget pour obtenir une meilleure vue d’ensemble de vos dépenses et de votre épargne.

3. Conserver ses placements, même quand le marché boursier est à la baisse

C’est normal d’être anxieux ou pris de panique lorsque les marchés financiers s’effondrent. Vous pourriez être tenté de vendre vos placements ou d’apporter d’importants changements à votre portefeuille. Toutefois, il vaut toujours mieux garder la tête froide et éviter de réagir impulsivement.

Si vous avez déjà un portefeuille diversifié*, il vaut mieux conserver vos placements. Il y a une bonne raison pour maintenir le cap. Les marchés financiers tendent à se ressaisir après les baisses et à produire des gains supplémentaires par la suite. C’est ce qu’on a observé après la crise du SRAS en 2003, de la grippe porcine en 2009, du virus Ebola en 2014 et du virus Zika en 20161.

* Un portefeuille diversifié contient tout un éventail de placements – actions, titres à revenu fixe, produits de base – qui peuvent évoluer différemment dans une conjoncture donnée. Certains placements peuvent gagner en valeur, tandis que d’autres en perdront. Un portefeuille diversifié peut réduire votre risque global, car les gains réalisés sur certains placements peuvent compenser les pertes subies sur d’autres.

En outre, conserver vos placements vous permettra de réaliser des gains lors de la reprise des marchés. Au contraire, si vous vendez pendant la récession, vous risquez de :

4. Recherchez l’aide professionnelle d’un conseiller

Vous vous inquiétez de la récession et de ses conséquences sur votre épargne? Consulter un professionnel pourrait vous aider à voir les solutions.

C’est le moment idéal pour discuter avec votre conseiller (ou pour en trouver un si vous n’en avez pas). Un conseiller peut vous guider pour que vous puissiez :

  • prendre des décisions financières éclairées;
  • trouver des moyens de réduire votre endettement et d’épargner davantage;
  • créer un plan financier solide et bâtir un portefeuille bien diversifié axé sur vos objectifs à court et long terme;
  • modifier votre plan à mesure que vos besoins évoluent;
  • augmenter votre résilience en période d’incertitude;
  • éviter de prendre, sous le coup de l’émotion, de mauvaises décisions qui pourraient nuire à vos objectifs financiers à long terme.

Il est désormais possible de consulter la plupart des conseillers par vidéoconférence.

1 Centre pour le contrôle et la prévention des maladies; Organisation mondiale de la Santé; Bloomberg. Données au 4 mars 2020.