Objectif 2023 : Réussir votre parcours de réduction des risques
Réussir votre parcours de réduction des risques
Regardez l’enregistrement du webinaire du 5 avril 2023
Le webinaire vise à aider les promoteurs de régimes à prestations déterminées (PD) à réussir leur parcours de réduction des risques.
Deux promoteurs de régimes PD, West Fraser et l’Administration portuaire de Montréal (avec la firme-conseil Normandin Beaudry), nous font connaître leur parcours de réduction des risques. Ils abordent les sujets suivants :
- L’évaluation des rentes collectives comme solution pour les défis posés par leur régime PD
- Leur expérience en appel d’offres pour faire différentes transactions
- Les avantages et les défis des transactions liées aux rentes indexées sur l’inflation
Nos partenaires de Gestion SLC parlent de nouvelles stratégies d’investissements guidés par le passif (IGP) et présentent des études de cas illustrant comment les promoteurs les utilisent efficacement.
Ce que les promoteurs de régime doivent savoir
Brent Simmons, vice-président principal et chef des Solutions PD, nous fait part des cinq principaux points à retenir du webinaire Objectif 2023.
Hôte de l’événement Brent Simmons, FSA, FICA
Brent Simmons vous souhaite la bienvenue et passe en revue les faits saillants du marché canadien des rentes collectives pour 2022. Il donne un aperçu des principales tendances et de ce que les promoteurs de régime doivent savoir au sujet de leurs options de réduction des risques.
West Fraser
Transformation en rente des prestations des régimes PD depuis 2017
West Fraser avait plusieurs régimes de retraite PD et la gouvernance était complexe. L’entreprise souhaitait se concentrer davantage sur ses activités principales. Il a été déterminé que les rentes étaient la bonne solution pour ses régimes bien provisionnés. Depuis 2017, West Fraser a transformé en rentes des engagements liés à un régime de retraite d’une valeur de plus de 800 M$ dans cinq transactions. Dans cette causerie, vous apprendrez comment West Fraser a fait avec succès une conversion en rente pour différents régimes. Il sera aussi question des meilleures pratiques que les promoteurs devraient envisager pour leurs transactions.
Elaine Jensen
Elaine Jensen est directrice générale des ressources humaines de West Fraser, qui est une entreprise de produits forestiers de Vancouver. L’entreprise compte environ 11 000 employés dans le monde entier et est présente au Canada, aux États-Unis et en Europe. Mme Jensen dirige différentes fonctions des RH au Canada, dont la gestion des régimes de retraite de l’entreprise. Dans son poste actuel, elle a aidé à élaborer et à mener la stratégie de réduction des risques pour les régimes de retraite à prestations déterminées de West Fraser. Mme Jensen est au service de West Fraser depuis 35 ans et préside le comité de retraite canadien. De plus, elle fait partie du conseil d’administration du Pulp and Paper Industry Pension Plan.
Dhvani Desai, FIA
Mme Desai travaille avec les consultants et les promoteurs de régime pour réduire les risques associés aux régimes de retraite au moyen de solutions sur mesure. Ces solutions combinent des produits traditionnels de gestion des risques, des formules d’assurance novatrices et des stratégies d’investissements guidés par le passif. Avant d’entrer au service de la Sun Life en 2019, Mme Desai a travaillé sept ans au sein d’un important cabinet mondial d’experts-conseils au Royaume-Uni. Dans ses fonctions de conseillère en régimes de retraite et en placement, elle a acquis une vaste expérience en touchant à l’ensemble des aspects du provisionnement, de la comptabilité et de la stratégie de couverture des régimes de retraite.
Gestion SLC
Les nouveaux investissements guidés par le passif (IGP) sont flexibles, diversifiés et novateurs
Les promoteurs qui envisagent la souscription future d’une rente essaient souvent de résoudre deux problèmes : maintenir un provisionnement stable et favoriser un rendement accru dans le cadre de leur budget de risque.
La réponse à cela peut se trouver dans les investissements guidés par le passif (IGP). Avec les IGP, vous investissez en tenant compte des engagements de votre régime. C’est plus qu’un simple ajustement des placements en obligations publiques. Les nouveaux IGP offrent aux investisseurs choix et flexibilité pour gérer le risque et favoriser un rendement accru, grâce à une gamme élargie d’options de placement. Le provisionnement des régimes de retraite n’ayant jamais été aussi élevé depuis des décennies et les rendements des obligations s’approchant des niveaux attendus des actifs axés sur le rendement, de nombreux promoteurs envisagent de nouveau les IGP.
Joignez-vous à Heather Wolfe de Gestion SLC. Elle parlera de deux études de cas qui illustrent comment les régimes utilisent efficacement les nouvelles stratégies d’IGP.
Heather Wolfe
Mme Wolfe travaille auprès d’investisseurs institutionnels et de consultants des quatre coins du pays. Avec son équipe, elle leur offre des solutions attrayantes conçues pour gérer le risque et favoriser un rendement accru, basées sur des stratégies de rendement traditionnelles et non traditionnelles. Mme Wolfe est entrée au service de la Sun Life en 2011 pour aider à faire croître les activités de gestion du risque lié aux régimes de retraite. Elle dirigeait alors le développement des affaires, les relations avec la clientèle et le marketing. Elle avait comme mandat de créer des solutions de réduction du risque sur mesure et de les vendre aux investisseurs institutionnels canadiens. Ces solutions incluaient des rentes, des assurances longévité et des stratégies d’investissements guidés par le passif. Elle a également occupé des postes d’importance notamment à la Banque TD et à Mercer. Elle est actuaire qualifiée au Canada, au Royaume-Uni et aux États-Unis.
Administration portuaire de Montréal
Réduction des risques liés aux engagements indexés sur l’inflation
Le risque d’inflation posait des défis uniques pour son régime de retraite. L’Administration portuaire de Montréal (APM), agence fédérale autonome, a alors travaillé avec la firme-conseil Normandin Beaudry pour évaluer les solutions du marché et la compétitivité des rentes indexées à 100 % sur l’indice des prix à la consommation (IPC). Cette séance explorera les apprentissages des transactions de rentes indexées sur l'inflation dans le cadre du processus de gestion des risques de l'APM.
Nadia Ivanova
Arrivée en février 2021 à l’Administration portuaire de Montréal (APM) en tant que cheffe de la trésorerie et des placements, Mme Ivanova a été promue au poste de directrice, analyse et planification, et trésorière en mars 2022.
Ses responsabilités comprennent l’analyse financière, la planification et la gestion de la trésorerie, y compris la modélisation financière à long terme et la planification des activités, les stratégies de financement, la gouvernance des subventions, la gestion du régime de retraite à prestations déterminées, l’analyse des projets, ainsi que les indicateurs de rendement.
Avant de se joindre à l’APM, elle a cumulé plus de vingt ans d’expérience dans les domaines de la finance et de la trésorerie dans divers secteurs, notamment l’ingénierie et la construction chez SNC-Lavalin, et la fabrication (avions/trains; imprimerie/médias) chez Bombardier et Transcontinental. Elle a également acquis de l’expérience des institutions financières auprès de BNP Paribas et de la Caisse de dépôt et placement du Québec (CDPQ).
Nadia Ivanova est titulaire d’un MBA de HEC Montréal et a obtenu le titre de Certified Treasury Professional (CTP) en 2008. Elle est également titulaire d’une maîtrise en finance et en systèmes d’information de gestion.
Isabelle Clément
Comptant près de 30 ans d’expérience en consultation dans le domaine des régimes de retraite, Mme Clément est également spécialiste de la gouvernance. Elle se spécialise dans les régimes de retraite régis par le fédéral et dirige le travail de consultation pour plusieurs de ces régimes dans les secteurs du transport aérien et maritime. Elle travaille avec l’Administration portuaire de Montréal (APM) depuis 2014 et a participé à la mise en œuvre et au suivi de stratégies concertées visant à atteindre des cibles de réduction du risque pour le régime à prestations déterminées de l’APM. Elle a également mené l’examen de la structure de gouvernance des régimes à cotisations déterminées de l’APM. Elle se distingue par sa vision globale des enjeux, son esprit d’analyse et son sens de la communication.
Philippe Rickli
M. Rickli a travaillé sur une gamme complète de services-conseils en régimes de retraite, pour des régimes régis par le fédéral des secteurs publics et privés. Reconnu pour son leadership dans l’équipe de souscription de rentes de Normandin Beaudry, il amène le groupe de travail de la firme, les assureurs et les clients à collaborer étroitement afin de garantir le meilleur résultat possible. Il a accompagné l’Administration portuaire de Montréal dans la souscription de rentes auprès de la Sun Life. Son rôle consiste également à aider les clients à gérer les risques associés à leurs régimes à prestations déterminées, à définir des stratégies de placement, à agir comme stratège dans divers comités et à animer des séances de formation. Il travaille aussi en étroite collaboration avec les clients et les assureurs afin d’optimiser et de mettre en place des régimes de capitalisation (régimes à cotisations déterminées, REER collectif, etc.).
Mathieu Tessier
M. Tessier est responsable de tous les aspects des Solutions prestations déterminées (SPD) touchant les clients, notamment la segmentation du marché, le développement des affaires, la gestion des relations avec la clientèle et le marketing. Il soutient aussi l’équipe dans le processus de planification stratégique et s’occupe de faire avancer les innovations prioritaires. Au fil de ses 15 années d’expérience en expertise-conseil pour les régimes de retraite, M. Tessier a collaboré à plusieurs ententes sans précédent, dont la toute première souscription de rentes pour participants actifs – il a aussi participé à la réalisation de mandats complexes d’investissements guidés par le passif.
